Zinsschranke und Alternativmodelle zur Beschränkung des steuerlichen Zinsabzugs

Geleitwort

Vorwort

Inhaltsverzeichnis

Abkürzungsverzeichnis

Abbildungsverzeichnis

Formelverzeichnis

Tabellenverzeichnis

Verzeichnis verwendeter Variablen

Teil I Grundlagen der Untersuchung

A. Einführung

I. Problemstellung

II. Untersuchungsgegenstand

III. Untersuchungsziel

IV. Untersuchungsaufbau

B. Steuerliche Anreize zur Unterkapitalisierung

I. Freiheit zur Wahl der Finanzausstattung eines Unternehmens

II. Fehlende Finanzierungsneutralität der Unternehmensbesteuerung

III. Internationales Steuersatzgefälle

C. Idealtypische Erscheinungsformen der Unterkapitalisierung

I. Gesellschafter-Fremdfinanzierung

II. Fremdfinanzierung zum ausländischen Anteilserwerb

III. Einsatz ausländischer Konzernfinanzierungsgesellschaften

D. Prognostizierbarer Fortbestand nationaler Unterkapitalisierungsregelungen

I. Fiskalische Problemfälle als Folgen rechtspolitischer Grundentscheidungen

II. Innergemeinschaftlicher Koordinierungs- oder Harmonisierungsbedarf

III. Zielkonflikt hinsichtlich der Ausgestaltung nationaler Unterkapitalisierungsregelungen

IV. Einführung der Zinsschranke (§ 4h EStG i. V. m. § 8a KStG)

Teil II Rechtliche und wirtschaftliche Vorgaben

A. Rechtliche Vorgaben

I. Verfassungsrechtliche Vorgaben

II. Vorgaben des Abkommensrechts

III. Vorgaben des Europäischen Gemeinschaftsrechts

B. Wirtschaftliche Vorgaben

I. Steigerung der Allokationseffizienz

II. Finanzierungsneutralität

III. Vermeidung von Doppelbelastungen

IV. Steuerpolitische Zielsetzungen

V. Rechts- und Planungssicherheit

VI. Beeinflussung der Standortattraktivität

Teil III Internationale Vorschriften zur Zinsabzugsbeschränkung

A. Überblick

B. Belgien

I. Umqualifizierung bei bestimmten Gesellschafter- und Geschäftsführerdarlehen

II. Abzugsbeschränkung bei bestimmten Auslandsbeziehungen

C. Dänemark

I. Fremdkapital-/Eigenkapital-Relation

II. Standardverzinsung des Aktivvermögens

III. Ergebnisgrenze

D. Frankreich

I. Angemessenheitsprüfungen

II. Zinsabzugsbeschränkung

E. Italien

I. Grundtatbestand der Zinsschranke

II. Definition der Zinsaufwendungen und -erträge im Sinne der Zinsschranke

III. Zinsvortrag und Vortrag nicht genutzten Zinsabzugspotentials

IV. Sonderregelungen für Unternehmensgruppen

F. Niederlande

I. Angemessenheitsprüfungen

II. Zinsabzugsbeschränkung

G. Portugal

I. Angemessenheitsprüfungen

II. Zinsabzugsbeschränkung

H. Spanien

I. Vereinigtes Königreich

J. Mittel- und osteuropäische EU-Mitgliedstaaten

I. Bulgarien

II. Lettland

III. Litauen

IV. Polen

V. Rumänien

VI. Slowakei

VII. Slowenien

VIII. Tschechische Republik

IX. Ungarn

K. Schweiz

L. USA

I. Earnings Stripping Rules (IRC sec. 163(j))

II. Treasury Proposal vom 03.02.2003

Teil IV Untersuchung alternativer Modelle zur Zinsabzugsbeschränkung

A. Systematisierung der internationalen Vorschriften zur Zinsabzugsbeschränkung

B. Verschuldungsgrad (Fremd-/Eigenkapitalverhältnis)

I. Konzeption des Verschuldungsgrads

II. Ermittlung eines angemessenen Fremd-/Eigenkapitalverhältnisses

C. Ergebnisgrenze am Beispiel der Zinsschranke nach § 4h EStG

I. Grundkonzeption und -tatbestand

II. Persönlicher Anwendungsbereich

III. Sachlicher Anwendungsbereich

IV. Bezugsgröße und Höhe der Zinsschranke

V. Zinsvortrag

VI. Maßnahmen zur Steigerung der Zielgenauigkeit

VII. Möglichkeiten zur Vermeidung der Doppelbelastung

D. Aktivagrenze (Standardverzinsung des Aktivvermögens)

I. Grundkonzeption und Ausgestaltungsalternativen

II. Grundmodell ohne Standardverzinsung

III. Erweiterung um eine Standardverzinsung des Aktivvermögens

IV. Alternativansatz zur Typisierung des Verhaltens eines unbeteiligten Kreditgebers

E. Kombinationsmöglichkeiten verschiedener Modelle

I. Systematische Vorüberlegungen zu Kombinationsformen

II. Kombination verschiedener Verschuldungsgrade

III. Kombination der Ergebnisgrenze mit anderen Modellen

Teil V Fazit

Anhang

Anhang 1: Synopse grundlegender Modelleigenschaften

Anhang 2: Mathematische Herleitung verschiedener Formeln

Literaturverzeichnis

Rechtsquellenverzeichnis

Rechtsprechungsverzeichnis

Verzeichnis der Verwaltungsanweisungen